Evaluación de proyectos de inversión
Facebook: CONTADORES NOTICIAS MÉXICO
EVALUACIÓN DE PROYECTOS
1. Estudio de mercado.
Determina si hay compradores.
1.1. Definición del producto
¿Qué es lo que vendo? ¿Cómo lo ofrezco (canal)? ¿Qué necesidad cumple mí producto? ¿Quiénes compran mí producto? ¿Valor competitivo? ¿Precio de tu producto? ¿Cómo elaboras tu producto?
1.2. Análisis de la demanda
¿Cuántas personas necesitan tu producto? ¿Cuántas personas están dispuestas a pagar por tu producto?
1.3. Determinación del tamaño de la muestra
Tamaño de población, habitantes, numero de casa, hombres, mujeres, zona, mortalidad, censos de la población.
PROYECCIÓN DE LA DEMANDA (cantidad$)
| ||||
Año
|
Demanda Potencial (INEGI)
|
Índice de crecimiento poblacional. (INEGI)
|
Crecimiento (DP*%)
|
Proyección (DP+Crecimiento)
|
2019
|
%
| |||
2020
|
%
| |||
2021
|
%
| |||
2022
|
%
| |||
2023
|
%
| |||
*Demanda potencia (DP): DP=número de compradores X Cantidad consumo promedio
*Crecimiento población (%):
1.1. Encuesta aplicada para cuantificar la demanda
Determinar muestra para encuestas.
1.2. Formato de la encuesta
Preguntas como: Edad, Genero, rango de ingresos, tiempo de consumo, donde compran, en que se fijan al comprar, horarios, ¿que buscas al adquirir ciertos productos?
1.3. Análisis e interpretación de resultados
Gráficos, comentarios, observaciones, sugerencias.
1.4. Análisis de la oferta
Numero de competidores, nombre de los competidores, productos que ofrecen, numero de clientes, ubicación, equipo y planta, margen de ganancias, marketing, call attention, Sitio Web.
1.5. Determinación del tamaño oferta
Proyección de la oferta
| ||||
Año
|
No. de clientes atendidos por la competencia
|
Índice de crecimiento empresarial. SIEM, INEGI UNIDADES ECONOMICAS,
|
Crecimiento (NC*%)
|
Proyección (NC+Crecimiento)
|
2019
|
%
| |||
2020
|
%
| |||
2021
|
%
| |||
2022
|
%
| |||
2023
|
%
| |||
1.6. Análisis de los precios
Identificar a los competidores, ¿Qué productos ofrece?, ¿Precio por producto? ¿Calidad producto?, comparar servicios y precios propios con lo de la competencia.
1.7. Comercialización del producto
Medios de distribución del producto y compararlo con la competencia. Canales de producción.
1.8. Estrategias de introducción al mercado
Sitios Web, redes sociales, publicidad, publicidad en búsqueda Web (Key words), voz por voz, precios accesibles, promociones, medios de compra, uso del producto, confiabilidad
1.9. Logo
1.10. Eslogan
1.11. Conclusiones generales del estudio de mercado
2. Estudio técnico.
¿Se puede fabricar producto? ¿Como? ¿Con que equipo?
2.1. Análisis y determinación de la localización óptima del proyecto
2.1.1. Localización óptima del proyecto
Localización (Fotos, mapa) ¿Cuenta viabilidad de asfalto? ¿zona centro? ¿Niveles de seguridad? ¿transporte público? ¿infraestructuras públicas? ¿infraestructura del negocio? ¿Niveles de tráfico? ¿Estacionamiento? ¿Visibilidad? ¿Comprar o renta local? ¿Cumple con el espacio disponible? ¿Fluidez peatonal? ¿Competidores? ¿Demografía?
2.1.2. Método de localización por puntos ponderados
Sistema de puntos 1 – 100
Factores
|
Zona 1
|
Zona 2
|
Viabilidad
| ||
Zona centro
| ||
Seguridad
| ||
Transporte publico
| ||
Infraestructuras publicas
| ||
Infraestructura negocio
| ||
Niveles de trafico
| ||
Estacionamiento
| ||
Visibilidad
| ||
Espacio
| ||
Fluidez peatonal
| ||
Competidores
| ||
Demografía
| ||
Total
|
2.2. Ingeniería del proyecto
2.2.1. Descripción del proceso
Lista de los proceso y áreas.
2.2.2. Análisis de la disponibilidad y costo de los suministros e insumos
Equipo necesario para fabricar producto (computadoras, muebles, herramientas)
2.2.3. Distribución de la planta
Tamaño óptimo de la planta, plano de planta. Áreas de planta
2.2.4. Organización del recurso humano y organización general de la empresa
Organigrama y actividades (Bitácora de los procesos y tiempos que se efectúan las actividades).
2.3. Aspectos legales de la empresa
Obligaciones ante SAT, IMSS, INFONAVIT, Estado, Municipio
2.4. Obligaciones Fiscales
Obligaciones fiscales
|
Cuando se presentan
|
Fundamento legal
|
2.5. Impacto ambiental
2.6. Conclusiones del estudio técnico
3. Estudio económico.
Calcular monto total de inversión.
3.1. Determinación de los ingresos
Proyección de ingresos.
3.2. Determinar los costos y gastos
Proyección de costos, gastos administrativos, gastos de ventas, gastos financieros en un periodo de 5 años.
3.3. Inversión total inicial
Calcular monto de el equipo (Estudio técnico) + capital de trabajo, todos los recursos necesarios para poner en pie proyecto.
3.4. Depreciación de los activos fijo y Amortizaciones
Establecer el método de depreciación por equipo.
3.5. Capital de trabajo
Es un fondo para poder operar, contablemente es AC-PC, esta integrado fondo de inventario, fondo sueldos, fondo gastos fijos, fondo producción.
3.6. Punto de equilibrio
Se mide por unidad o cantidad, dependiendo el tipo de venta.
¿Cuántos Clientes/Uds (cantidad) tengo que vender para llegar PE?
PE= Costos fijos // (Precio Unitario-Costo variable unitarios)
¿Cuánto dinero tengo que ganar en ventas para llegar PE?
PE= Costos fijos // 1- (Costo variable/Ventas totales)
3.7. Estado de resultados pro-forma
3.8. Costo de capital o tasa mínima aceptable de rendimiento (TMAR)
Tasa de ganancia anual que solicita ganar el inversionista. La TMAR debe ser mayor a la suma inflación, riesgo y TIIE.
3.9. Financiamiento
Bancos a considerar, tasa de interés, anualidad, fuentes financiamiento, prestamos, recursos gubernamentales, donación, inversiones.
3.10. Tabla de amortización
3.11. Balance General
3.12. Resumen
4. Evaluación económica.
Mide la fiabilidad del proyecto.
4.1. Flujo Neto de Efectivo (FNE)
4.2. Valor presente neto (VPN)
4.3. Tasa interna de rendimiento (TIR)
4.4.Razones Financieras
Razones financieras según las Normas de Información Financiera por CINIF.
4.5. Conclusiones del estudio económico
5. Dictamen del proyecto de inversión.
Puntos y criterios relevantes.
